1. Настоящее Положение предусматривает условия функционирования Фонда компенсации инвесторам, порядок определения и уплаты взносов, а также выплаты компенсации в соответствии с положениями Закона о рынке капитала (далее – Закон о рынке капитала).
    2. С даты вступления в силу настоящего Положения создается Фонд компенсации инвесторам, который управляется Национальной комиссией по финансовому рынку и используется в соответствии с ее решениями.
    3. Фонд компенсации инвесторам создается с целью компенсации в соответствии с условиями настоящего Положения физическим лицам–клиентам членов Фонда в случае их неспособности возвратить денежные средства и/или финансовые инструменты клиентов, переданные членам Фонда в ходе оказания инвестиционных и смежных услуг.
    4. Используемые в данном Положении термины и выражения соответствуют определениям, предусмотренным в Законе о рынке капитала. Для целей настоящего Положения нижеследующие термины и выражения имеют следующие определения:
    a) НКФР – Национальная комиссия по финансовому рынку;
    b) компенсация – стоимость компенсируемой инвестиции, которая выплачивается Фондом инвестору, до суммы равной общему объему обязательства члена Фонда перед своим инвестором, но не больше чем установленный в настоящем Положении лимит;
    c) общий инвестиционный счет – инвестиция, осуществляемая на счет двух или нескольких инвесторов-членов одного партнерства, одной ассоциации, или инвестиция, на которую распространяются права двух или нескольких инвесторов со статусом членов одного партнерства, одной ассоциации, выраженные правом подписи одного или нескольких из вышеуказанных инвесторов;
    d) первоначальный взнос – невозмещаемая изначально уплачиваемая членами Фонда обязательная сумма, рассчитанная в соответствии с пунктом 10;
    e) годовой взнос – невозмещаемая ежегодно уплачиваемая членами Фонда обязательная сумма, рассчитанная в соответствии с пунктами 11-13;
    f) специальный взнос – невозмещаемая обязательная сумма, уплачиваемая членами Фонда в случаях недостаточности имеющихся у Фонда средств для исполнения обязательств по выплате компенсаций, в размере и в срок, определенные НКФР;
    g) Фонд – Фонд компенсации инвесторам;
    h) инвестор – физическое лицо – клиент, которое доверило денежные средства и/или финансовые инструменты инвестиционному обществу в ходе оказания инвестиционно-финансовых услуг;
    i) лимит компенсации – максимальный размер компенсации для каждого инвестора;
    j) цена сделки – цена, по которой заключаются сделки с ценными бумагами на Фондовой бирже Молдовы в течение одной торговой сессии;
    k) СПБОД – Служба по предупреждению и борьбе с отмыванием денег.
    5. Средства Фонда формируются за счет:
    a) первоначальных взносов;
    b) годовых взносов;
    c) специальных взносов;
    d)  доходов от инвестирования финансовых средств, предусмотренных подпунктами a), b), c), e) и g);
    e)  доходов от уплаты пени за просрочку;
    f)  доходов от возврата возмещенных Фондом долговых обязательств;
    g)  пожертвований, субсидий, отчислений.
    6. НКФР открывает отдельный счет для накопления финансовых средств Фонда и ведет бухгалтерский учет отдельно по каждой категории средств, предусмотренных в пункте 5.
    7. Средства Фонда могут использоваться только для компенсации ущерба инвесторам и для покрытия расходов на деятельность Фонда.
    8. Расходы, связанные с управлением и функционированием Фонда, покрываются за счет средств, указанных в подпунктах d)–g) пункта 5, а для компенсации ущерба инвесторам используются все свободные средства, указанные в пункте 5.
    9. Инвестиционные общества и допущенные лица, получившие статус членов Фонда, обязаны участвовать в формировании средств Фонда путем уплаты следующих взносов: первоначальный взнос, годовые взносы и в зависимости от обстоятельств специальные взносы.
    10. Размер первоначального взноса, который уплачивается членами Фонда до даты получения статуса члена Фонда, составляет 1% от стоимости первоначального минимального капитала, установленного законодательством в зависимости от категории выданной лицензии, но не менее эквивалента 500 евро в леях по официальному курсу молдавского лея на день платежа.
    11. Члены Фонда уплачивают годовой взнос в соответствии с нижеследующим:
    a) до 1% от совокупной суммы полученных инвестиционными обществами и допущенными лицами доходов от следующих услуг и деятельности, включая вспомогательные услуги и деятельность, осуществляемых на протяжении отчетного года: инвестиционный консалтинг, размещение финансовых инструментов без твердого обязательства, а также предоставление акционерным обществам консультаций по структуре капитала, промышленной стратегии и смежным аспектам, услуги по слиянию и поглощению обществ, исследования в области инвестирования и финансовый анализ или любая другая форма общих рекомендаций по сделкам с финансовыми инструментами;
    b) до 2% от совокупной суммы полученных инвестиционными обществами и допущенными лицами доходов от следующих услуг и деятельности, включая вспомогательные услуги и деятельность, осуществляемых на протяжении отчетного года: торговля за свой счет, управление портфелем, посредничество в подписке на финансовые инструменты и/или размещении финансовых инструментов на основе твердого обязательства, а также доверительное управление инвестициями и смежные услуги, связанные с посредничеством в подписке на финансовые инструменты;
    c) до 3% от совокупной суммы полученных инвестиционными обществами и допущенными лицами доходов от следующих услуг и деятельности, включая вспомогательные услуги и деятельность, осуществляемых на протяжении отчетного года: получение и передача поручений, касающихся одного или нескольких финансовых инструментов, исполнение поручений, касающихся финансовых инструментов, от имени клиентов и эксплуатация определенной МТС.
    12. НКФР устанавливает ежегодно, но не позже 25 января следующего за отчетным года, выраженный в процентах размер долей, предусмотренных пунктом 11, равных для всех членов Фонда, и уведомляет их об этом в течение одного дня с даты установления.
    13. Сумма причитающихся годовых взносов каждого члена Фонда не может быть меньше эквивалента 500 евро в леях  по официальному курсу молдавского лея на день платежа и должна быть уплачена до 31 января следующего за отчетным года. 
    14. В случаях недостаточности имеющихся у Фонда средств для исполнения обязательств по выплате компенсаций, каждый член Фонда уплачивает в равном размере специальный взнос в сумме не более двойного годового взноса за соответствующий финансовый год, размер которого, а также срок платежа определяются НКФР и доводятся до сведения членов Фонда.
    15. Члены Фонда обязаны уплачивать взносы, указанные в настоящем Положении, в размере и в сроки, определенные НКФР.
    16. Уплата взносов членами Фонда производится в национальной валюте на счет, открытый НКФР, о котором они уведомляются НКФР.
    17. В случае если Фонд накопил средства, обеспечивающие выплату компенсации в пределах лимита компенсации, установленного в пункте 34, НКФР может принять решение о приостановлении уплаты годовых взносов или об их уменьшении.
    18. Если средства фонда падают ниже уровня, предусмотренного пунктом 17, уплата годовых взносов возобновляется.
    19. В ситуации, когда как минимум 50% стоимости средств, которыми владеет Фонд для выплаты компенсаций, были использованы для компенсации инвесторам, а возмещенные Фондом суммы не обеспечивают выплату компенсации в пределах лимита компенсации, предусмотренного пунктом 34, НКФР может принять решение об увеличении годовых взносов.
    20. Фонд может получать займы лишь в случае если имеющиеся у него средства, в том числе специальных взносов, являются недостаточными для выплаты в полном объеме компенсации клиентам инвестиционных обществ, а возвращение займов осуществляется за счет будущих накопленных Фондом средств. С целью получения займа, НКФР вправе применить ограничения в отношении имущества инвестиционного общества, за исключением коммерческих банков, подпадающего под одну из ситуаций, предусмотренных пунктом 44.
    21. Средства Фонда могут инвестироваться согласно решению НКФР в соответствии с нижеследующим:
    a) до 75% - в краткосрочные банковские депозиты в финансовых учреждениях, при условии, что инвестиция в одно финансовое учреждение не превысит 10% общего объема средств Фонда;
    b) в государственные ценные бумаги, выпущенные Министерством финансов;
    c) в финансовые инструменты, выпущенные Национальным банком Молдовы, на условиях, предусмотренных нормативными актами Национального банка Молдовы.
    22. Фонд не предоставляет займов и не выдает гарантий.
    23. Средства, выделенные членами Фонда в качестве взносов в Фонд, не подлежат возврату членам Фонда, в том числе в случае их роспуска, реорганизации или несостоятельности.
    24. Инвестиционные общества и допущенные лица обязаны быть членами Фонда.
    25. Для получения статуса члена Фонда заявитель представляет в НКФР соответствующее заявление, составленное согласно приложению 1 к настоящему Положению, в срок не более 25 рабочих дней с даты получения лицензии или статуса допущенного лица с приложением документа, подтверждающего уплату первоначального взноса.
    26. НКФР утверждает статус члена Фонда в  срок не более 5 рабочих дней со дня представления заявителем соответствующего заявления и включает данную информацию в Реестр членов Фонда, ведение которого осуществляется НКФР на бумажном носителе и в электронной форме, которая должна содержать наименование, юридический адрес/местонахождение, контактные данные, дату получения статуса члена, информацию о применяемых санкциях и/или об иных мерах.
    27. Члены Фонда обязаны соблюдать регламенты Фонда, изданные в соответствии с предписаниями Закона о рынке капитала и настоящего Положения.
    28. Статус члена Фонда прекращается в случае отзыва НКФР лицензии инвестиционного общества или статуса допущенного лица.
    29. В случае если статус члена Фонда не был запрошен в срок, установленный в пункте 25, НКФР вправе наложить взыскания в соответствии с положениями пункта с) части (11) статьи 36 и статьи 144 Закона о рынке капитала.
    30. В случае несвоевременного перевода средств в Фонд члены Фонда уплачивают пеню в размере 0,1% причитающейся суммы за каждый день просрочки после установленной даты в пункте 13.
    31. В случае неуплаты членом Фонда в соответствии с условиями настоящего Положения взносов в Фонд НКФР направляет в адрес данного члена письменное предупреждение о необходимости уплаты причитающихся в Фонд взносов в срок не более одного месяца со дня направления предупреждения.
    32. В случае неуплаты членом Фонда взносов в Фонд в течение одного месяца со дня направления предупреждения НКФР вправе наложить взыскания в соответствии с положениями статьи 144 Закона о рынке капитала.
    33. В случае наложения члену Фонда трех взысканий подряд за неуплату взносов в Фонд НКФР вправе приостановить действие лицензии инвестиционного общества или статус допущенного лица. Если в сроки, указанные в решении НКФР, лицензированное/допущенное лицо не выполнит установленные требования, НКФР вправе отозвать лицензию инвестиционного общества или статус допущенного лица.
    34. В случае неспособности члена Фонда возвратить денежные средства и/или финансовые инструменты своих инвесторов Фонд выплачивает каждому потерпевшему инвестору компенсацию в размере, не превышающем 6000 леев, в условиях равного обращения и без дискриминации.
    35. За счет Фонда не возмещается ущерб и не производится выплата компенсации:
    a) лицам, владеющим не менее чем 5% капитала инвестиционного общества;
    b) членам совета, единоличному исполнительному органу или членам коллегиального исполнительного органа и органов контроля инвестиционного общества;
    c) лицам, находящимся в семейных отношениях с лицами, указанными в подпункте b);
    d) профессиональным клиентам;
    e) аудитору инвестиционного общества и его работникам;
    f) клиентам инвестиционного общества, которые несут прямую ответственность за действия, вызвавшие или ухудшившие негативное финансовое положение инвестиционного общества.
    36. Компенсация, предоставляемая в пределах лимита установленного в пункте 34, выплачивается по общим долговым обязательствам инвестора перед тем же самым членом Фонда независимо от того сколько было открыто счетов и в какой валюте была произведена инвестиция.
    37. За счет Фонда может производиться выплата компенсации только инвесторам членов Фонда, которым оказываются услуги на основе договоров, заключенных после вступления в силу настоящего Положения и создания Фонда, и которые не касаются финансовых инструментов и/или денежных средств, переданных инвесторами членам до создания Фонда.
    38. Компенсация покрывает финансовые инструменты и денежные средства, учитываемые на счете инвестора, ведение которого осуществляется членом Фонда, который имеется на момент возбуждения процесса несостоятельности в отношении данного члена Фонда.
    39. Стоимость финансовых инструментов на счете инвестора рассчитывается исходя из последней цены торгов этих финансовых инструментов на момент возбуждения процесса несостоятельности в отношении данного члена Фонда.
    40. Размер обязательств члена Фонда перед инвестором рассчитывается с учетом общего объема денежных средств и финансовых инструментов инвестора за вычетом долговых обязательств инвестора перед членом Фонда.
    41.  Каждый инвестор, участвующий в общем инвестиционном счете, принимается во внимание при расчете компенсации, предусмотренной пунктом 34. В отсутствие специальных положений долговые обязательства распределяются равномерно между инвесторами.
    42. С целью расчета стоимости компенсируемой инвестиции в пределах лимита, установленного в пункте 34, долговые обязательства, связанные с операциями, совершенными в общем инвестиционном счете, на которые имеют право два или несколько инвесторов со статусом членов определенного партнерства или определенной ассоциации, признаются результатом инвестиции, осуществляемой одним инвестором.
    43. Когда инвестор не имеет права на денежные средства или финансовые инструменты, находящиеся в общем инвестиционном счете, компенсация выплачивается лицу, имеющему данное полное право, при условии, что это лицо было или может быть идентифицировано до даты констатации или вынесения решения судебной инстанции, как указано в пункте 44. В ситуации, когда два или несколько лиц имеют полное право на получение компенсации, при расчете причитающейся каждому лицу доли в пределах лимита, установленного в пункте 34, учитываются условия договора, на основе которых осуществляется управление денежными средствами или финансовыми инструментами. Данное положение не применяется в случае организаций коллективного инвестирования.
    44. Фонд инициирует выплату компенсаций в следующих случаях:
    a) НКФР считает, что на данный момент член Фонда не способен по причинам, связанным с финансовым положением, исполнить свои обязательства перед клиентами и не имеется предпосылок считать, что член Фонда исполнит эти обязательства в разумные сроки;
    b) судебная инстанция вынесла окончательное решение о возбуждении процесса несостоятельности.
    45. В случае, предусмотренном подпунктом а) пункта 44, НКФР принимает распоряжение с указанием своих оснований и с требованием к члену Фонда в срок не более одного дня представить список своих клиентов и стоимость активов, которыми владеет член Фонда от имени каждого инвестора. В случае когда член Фонда является коммерческим банком, распоряжение может быть принято только с заключением Национального банка Молдовы.
    46. В случаях, предусмотренных пунктом 44, в срок не более одного дня после вынесения решения НКФР или судебной инстанцией член Фонда представляет список выплат своим инвесторам и стоимость активов, которыми владеет член Фонда от имени каждого инвестора.
    47. Если решение судебной инстанции касается возбуждения процесса несостоятельности члена Фонда, список выплат инвесторам и стоимость их активов представляется ликвидатором в срок не более одного месяца со дня возбуждения процесса несостоятельности.
    48. Списки, указанные в пунктах 46 и 47, должны содержать фамилию и имя инвестора и фамилию и имя поручителя или уполномоченного лица, при наличии таковых, их идентификационные данные (личный идентификационный номер, серия и номер удостоверения личности), банковский счет или адрес, на который производится выплата, стоимость активов инвестора, определяемая в соответствии с пунктом 40. 
    49. Компенсации, определяемые в соответствии с пунктом 40, включаются в список выплат в соответствии с нижеследующим:
    a) в случае отрицательной стоимости активов инвестора инвестор не имеет право на получение компенсации и не включается в список выплат;
    b) в случае положительной стоимости активов инвестора, не превышающей уровень лимита компенсации, данная стоимость включается в список выплат;
    c) в случае положительной стоимости активов инвестора, превышающей уровень лимита компенсации, в список выплат включается стоимость, равная уровню лимита компенсации.
    50. В течение одного дня после получения списка выплат от ликвидатора НКФР передает данный список СПБОД для подтверждения в течение 30 рабочих дней факта вовлечения/не вовлечения указанных в списке лиц в деятельность и/или сделки в отношении которых имеется подозрение в отмывании денег и финансировании терроризма, и неиспользования СПБОД этих данных в будущем в других целях.
    51. В срок не более трех рабочих дней после получения списка выплат от ликвидатора НКФР публикует по меньшей мере на своей электронной странице и в двух газетах национального масштаба сообщение о неспособности члена Фонда исполнить свои обязательства перед инвесторами, о начале процедуры компенсации инвесторам, месте, порядке и сроках выплаты компенсации и прочую важную информацию. Одновременно данные сведения представляются всем членам Фонда, Центральному депозитарию и регулируемым рынкам.
    52. В срок не более двух рабочих дней после получения подтверждения от СПБОД, НКФР инициирует процедуру выплаты компенсации лицам, не вовлеченным в деятельность  и/или сделки, в отношении которых имеется подозрение в отмывании денег и финансировании терроризма, одновременно приостановив выплату компенсации лицам, вовлеченным в деятельность, связанную с отмыванием денег и финансированием терроризма до вынесения окончательного не подлежащего отмене решения компетентной инстанции.
    53. Ликвидатор уведомляется письменно о лицах, для которых приостановлена выплата компенсации, с указанием мотивов приостановления.
    54. В случае если лица, для которых приостановлена выплата компенсации, будут признаны невиновными, инициируется процедура выплаты компенсации данным лицам.
    55. Фонд обеспечивает выплату компенсации в течение не более одного месяца со дня начала выплат.
    56. Фонд не может со ссылкой на истечение срока, предусмотренного в пункте 55, отказать в выплате компенсации инвестору, который может подтвердить, что оправданно не смог воспользоваться своим правом на компенсацию в срок.
    57. Выплата компенсации  производится в национальной валюте. Если член Фонда владеет от имени инвестора денежными средствами в иностранной валюте, выплата компенсации производится в национальной валюте по официальному курсу на день наступления по меньшей мере одного из случаев, предусмотренных пунктом 44.
    58. Фонд вправе производить выплату компенсации банковским переводом на счет, открытый на имя инвестора или уполномоченного лица, или почтовым переводом по адресу инвестора. Расходы на почтовый перевод покрываются за счет средств, указанных в подпунктах d)–g) пункта 5.
    59. Не более чем в течение трех дней после выплаты компенсации в полном объеме НКФР сообщает ликвидатору объем выплаченной каждому инвестору компенсации.
    60. После выплаты компенсации к Фонду переходит право требования инвесторов по долговым обязательствам члена Фонда на сумму, равную общему объему компенсации, выплаченной потерпевшим инвесторам члена Фонда. В случае ликвидации члена Фонда, Фонд вносится в список кредиторов вместо инвесторов, получивших компенсацию.
    61. Обязательства члена Фонда перед каждым инвестором, по которым выплачена компенсация, сокращаются на сумму выплаченной этому инвестору компенсации для возмещения ущерба.
    62. Долговые обязательства перед инвесторами помимо выплаченных Фондом возмещаются за счет имущества члена Фонда, находящегося в процессе несостоятельности, после исполнения долговых обязательств Фонда.
    63. За счет Фонда не может производиться выплата компенсации по долговым обязательствам инвесторам, вытекающим из деятельности и/или сделки, в отношении которых имеется подозрение в отмывании денег и финансировании терроризма согласно решению судебной инстанции.
    64. Если условия, предусмотренные пунктом 44, соответствуют дате отзыва лицензии инвестиционного общества или статуса допущенного лица, Фонд обеспечит выплату компенсации по долговому обязательству в пределах установленного в пункте 34 лимита для инвестиционных услуг, которые предоставлялись на основе договора и по которым не был произведен расчет до даты отзыва лицензии/статуса.
    65. Право инвестора на получение компенсации может быть предметом иска инвестора против Фонда.
    66. НКФР публикует на своей электронной странице информацию об уплате взносов, о процедуре выплаты компенсации инвесторам, о членах Фонда, а также годовые отчеты об общей стоимости уплаченных членами Фонда взносов и прочую важную информацию. 
    67. Члены Фонда обязаны публиковать на своих электронных страницах и информировать нынешних инвесторов о Фонде и о цели его деятельности.
    68. По требованию инвестора член Фонда предоставляет дополнительные сведения о деятельности Фонда, порядке расчета и выплаты компенсации и прочую информацию о Фонде.
    69.  На дату заключения договора об оказании инвестиционных услуг член Фонда должен передать инвестору всю информацию о Фонде и потребовать от инвестора декларацию под личную ответственность, в соответствии с Приложением 2 к настоящему Положению, о том, что он уведомлен о своем включении или о не включении в категорию инвесторов инвестиции которых компенсируются Фондом, в соответствии с законодательством.
    70. Члены Фонда обязаны письменно сообщать инвесторам в течение одного дня о любом изменении информации, предоставленной на дату заключения договора об оказании инвестиционных услуг.
    71. Информация, предусмотренная пунктами 67 и 68, не будет использоваться членами Фонда в целях рекламы. Рекламные материалы членов Фонда должны содержать только информацию, относящуюся к принадлежности члена Фонда.
    72. Информация, предусмотренная данной главой, подлежит обязательному представлению и опубликованию по меньшей мере на государственном языке, в понятной и доступной форме.
    73. НКФР, члены Фонда, а также третьи лица, которые получат доступ к персональным данным, должны принять необходимые организационные и технические меры для защиты персональных данных от уничтожения, изменения, блокирования, копирования, распространения, а также от иных неправомерных действий в целях обеспечения надлежащего уровня безопасности и конфиденциальности в отношении рисков, представленных обработкой и природой обрабатываемых данных, в соответствии с требованиями законодательства о защите персональных данных.

    anexa nr.1

    anexa nr.2